Liberbank, BMN y CEISS

Sin duda las tres entidades necesitan ayuda, es por eso que la Comisión Europea (CE) autorizó los planes de reestructuración de estos cuatro bancos españoles no nacionalizadas pero que necesitan ayudas públicas para volver a ser viables.

Planes de Reestructuración:

Los planes de reestructuración de BMN, Caja3, Banco CEISS y Liberbank harán que estas entidades de crédito vuelvan a ser viables.

En total, estas cuatro entidades financieras requerirán ayudas por importe de 1.865 millones de euros, lo que representa menos del 30% de los 6.248 millones de euros de necesidades de capital constatadas en la prueba de resistencia. La inyección ha sido menor debido a que estas entidades trasferirán sus activos basura al Sareb, lo que reducirá sus necesidades de capital.

Caja3, que desaparecerá al integrarse en Ibercaja, todas las demás deberá acometer una reducción de su tamaño y reorientar su negocio. Bruselas les obligará a centrarse a partir de ahora en el negocio minorista y en los créditos a pymes, pero solo en las regiones en las que habían operado tradicionalmente.

También tendrán que dejar de prestar dinero a proyectos inmobiliarios y limitar sus actividades en el negocio de banca mayorista.

Liberbank, BMN y CEISS necesitan ayuda:

En concreto, recibirá una inyección de capital publico de 730 millones de euros, cantidad inferior a los 2.208 millones de déficit de capital que se identificó en las pruebas de resistencia. La entidad cree que esta inyección dará al Estado una participación máxima del 60%.

Liberbank (Cajastur, Caja Castilla-La Mancha, Extremadura y Cantabria) disfrutará de un préstamo del Estado en forma de bonos contingentes convertibles (CoCos en el argot financiero) por importe de 124 millones de euros.
A cambio, tendrá que reducir su tamaño en un 25% antes de 2017.

Liberbank se consolidará totalmente con su salida a bolsa y se ha mostrado convencido de que la entidad va a ganar en solvencia aunque su tamaño se reduzca.

Caja3 (CajaCírculo, Inmaculada y Caja Badajoz), por su parte, recibirá una ayuda de 407 millones en forma de CoCos, antes de sanearse e integrarse en Ibercaja.

El banco CEISS, fruto de la fusión de Caja España-Duero, tendrá que reducir su tamaño en un 30% para ser viable, además de recibir una inyección de capital de 604 millones de euros del Estado. En un comunicado, la entidad ha considerado que este plan garantiza la solvencia y el futuro de la entidad y tendrá un efecto positivo para la economía en su ámbito histórico y zonas principales de actuación.

CEISS tiene abierto un proyecto de fusión con la andaluza Unicaja. No obstante, fuentes del Banco de España dijeron que si la fusión no se concreta durante el primer trimestre, el Estado nacionalizará la entidad para venderla más tarde en un proceso competitivo que se puede realizar en los próximos cinco años.

A fin de años, muchas entidades piensan como arrancarán el 2013, sin duda Liberbank, BMN y CEISS necesitan ayuda para poder seguir adelante.

Liberbank

El banco opera con la marca Liberbank en los mercados financieros y en la red comercial en los territorios no pertenecientes a las comunidades autónomas originarias de las entidades que se integran en el grupo.

Liberbank tiene una implantación nacional, siendo líder en los mercados minoristas de Asturias, Cantabria, Castilla-La Mancha y Extremadura.

Liberbank cuenta con un Plan para Captar Pasivos, esto tiene que ver con ofrecer un 4,75%, para quienes dispongan un nínimo de 60.00 euros. Sin duda, Liberbank conforma una de las entidades que pelea por captar pasivos. Liberbank ofrece la mejor oferta solo para unos privilegiados, mientras los Depósitos Gasol, al 4,50% a 6 meses y al 4,25% a un año siguen comercializándose, aunque debe preguntar en su sucursal.

En el caso de ING y Banesto han prorrogado su oferta, la realidad es que Liberbank se ha concentrado en ofrecer el mejor depósito. Esto se refleja a través de una oferta al 4,75%, la mejor del mercado, eso sí, solo para quienes dispongan de un mínimo de 60.000 euros. El plazo es anual con liquidación mensual de intereses y para todos los clientes. Basta con que sea dinero nuevo.

Para importes de 50.000 euros, Banco Espirito Santo sigue ofreciendo un 4,60% TAE a 12 meses. Para seis meses, la entidad comercializa un plazo fijo al 4,30%. La pega es que la cantidad mínima también es de 50.000 euros.

Para un mínimo de 5.000 euros y a corto plazo, la mejor opción es Oficinadirecta.com. El banco online, participado por Banco Popular y Banco Pastor, comercializa una imposición a plazo fijo al 4,50% para nuevos clientes.

La filial online de Popular, bancopopular-e sigue manteniendo en vigor su Depósito Evolución, con una rentabilidad del 4,50% y a corto plazo. La liquidación de intereses es mensual, lo que permite cobrar los intereses sin tener que esperar a que finalice el plazo.

La CAM también ofrece un depósito al 4,50%, pero a un plazo de 18 meses, con pago mensual de intereses y un mínimo de 6.000 euros para contratarlo.

En el caso del Banco Gallego, unos rendimientos de 125 euros obtendremos de ganancia si invertimos 3.000 euros en el Depósito 12 meses de Banco Gallego, ya que ofrece una remuneración del 4,25%. Mismo interés ofrece Bankinter en un depósito a corto plazo y para un mínimo de 10.000 euros. Aunque para contratarlo y no pagar comisiones la mejor opción es tener domiciliada la nómina.

En el mes de octubre, hay importantes cambios en los depósitos bancarios ya que, ha traído la renovación de los depósitos de ING e Ibanesto. Ambas imposiciones tenían como fecha límite el pasado 30 de septiembre, pero los dos bancos han decidido no quedarse atrás en la guerra por captar pasivo y han ampliado su oferta hasta final de mes. Los dos bancos online ofrecen un 4%, con plena disponibilidad del dinero más cuentas remuneradas. Aunque ING ha rebajado el plazo de seis a cuatro meses.

Ibercaja, Liberbank y Caja3 van a formar el séptimo grupo financiero de España

En consecuencia, se constituye uno de los grupos más relevantes en el proceso de consolidación del sistema financiero español ya que será líder, con una cuota superior al 10%, en sus territorios de actuación: Aragón, Asturias, Cantabria, Castilla-La Mancha, Extremadura, La Rioja y Burgos.

La integración se basa en la complementariedad de la actividad y la racionalidad económica del proyecto. El grupo, que no ha recibido ayudas públicas, nace con un capital principal del 10,5% y una posición de liquidez que multiplica por tres los vencimientos de los dos próximos años

La nueva entidad comparte afinidad cultural y mantendrá la vocación social de las cajas que la integran, impulsando la permanencia de sus Obras Sociales. El grupo tendrá sedes operativas y servicios centrales distribuidos en sus territorios de origen y la sede social en Madrid.

La nueva entidad tendrá sedes operativas y servicios centrales distribuidos en sus territorios de origen y la sede social en Madrid, por lo que la operación tendrá efectos neutros sobre la tributación autonómica.

La integración de los tres bancos, participados por ocho cajas de ahorros:

• Ibercaja
• Grupo Cajastur (en el que se integra CCM)
• Caja Inmaculada
• Caja Cantabria
• Caja Extremadura
• Cajacírculo de Burgos
• Caja Badajoz

Se basa en la complementariedad en las líneas de negocio, con un modelo de gestión de banca minorista y de cercanía a sus clientes. Asimismo, destacan su afinidad cultural y vocación social, que seguirá presente a través de sus Obras Sociales.

La suma de Ibercaja, Liberbank y Caja3 tendrá un volumen de negocio de 181.000 millones de euros y unos activos de 114.000 millones de euros, lo que sitúa al grupo en el séptimo puesto por tamaño en el sector financiero español. Asimismo, nacerá con unos recursos propios de 7.000 millones de euros; una holgada posición de liquidez, con casi 14.000 millones de activos líquidos y 15.000 millones de capacidad de emisión, que multiplican por tres los vencimientos de los dos próximos años, y una moderada dependencia de los mercados mayoristas, con un coeficiente inferior al 20%.

Esta alianza permite alcanzar un tamaño adecuado para competir en un entorno global y acceder en las mejores condiciones de competitividad a la financiación en los mercados. Es un grupo con gran complementariedad en implantación y líneas de actividad. Ofrece excelentes oportunidades para crecer en negocios especializados como banca personal y pymes, así como en el mercado de intermediación: fondos de inversión, fondos de pensiones, seguros, etc. En su conjunto, en este mercado es el quinto grupo financiero de España.

Obras Social:

Con una red de más de 2.500 oficinas, atenderá a casi 6 millones de clientescon un modelo de negocio basado en banca minorista de proximidad, con el cliente como eje central de objetivos y acciones. Como grupo propiedad de Cajas de Ahorros, comparte una misma cultura que garantiza el compromiso con la preservación de la vocación social: valores como cercanía, confianza y calidad de servicio continuarán siendo claves en la relación con el cliente.

La nueva entidad tiene una alta capacidad de generación de resultados, que permitirán en el futuro tener un buen nivel de solvencia y continuar con la importante labor social que se realiza en los territorios de actuación.

Liberbank es el banco constituido por el Grupo Cajastur, Caja de Extremadura y Caja Cantabria, al que aportan los activos y pasivos del negocio bancario (excluidos los afectos a la obra social de cada caja) y a través del que realizan el negocio financiero por vía indirecta.

El banco opera con la marca Liberbank en los mercados financieros y en la red comercial en los territorios no pertenecientes a las comunidades autónomas originarias de las entidades que se integran en el grupo.

Liberbank tiene una implantación nacional, siendo líder en los mercados minoristas de Asturias, Cantabria, Castilla-La Mancha y Extremadura. Nace de la constitución del sistema institucional de protección (SIP) por las siguientes entidades: Caja de Ahorros de Asturias (creada en 1880) y que como Grupo incluye el Banco de Castilla-La Mancha (adjudicado por resolución de 3 de noviembre de 2009 e integrado con efectos de 1 de enero de 2010) , Caja de Ahorros y Monte de Piedad de Extremadura (nacida de la  fusión el 19 de julio de 1990 dela Caja de Ahorros de Cáceres -1906- y la Caja de Ahorros de Plasencia -1911-) y Caja de Ahorros de Santander y Cantabria (creada en 1898).

El proceso se enmarca en el nuevo marco legal regulado en la reforma de la Ley de Órganos Rectores de Cajas de Ahorros, de 11 de julio de 2010.

Si nos basamos en la situación actual de la entidad podemos decir que Liberbank ha creado un nuevo fondo de inversión garantizado denominado Liberbank Campeones Garantizado F.I., de renta variable  con una cesta de acciones de grandes compañías internacionales, seleccionadas de entre los patrocinadores de los Juegos Olímpicos de Londres 2012.

En esta ocasión detallaremos dicho Fondo Garantizado Campeones en Liberbank:

El nuevo fondo garantiza que a la fecha de vencimiento, 3 de febrero de 2016, el valor liquidativo será del 100% del valor a 1 de agosto de 2012, incrementado en un porcentaje adicional en función del comportamiento de las acciones de General Electric, BMW, Lloyd’s y EDF.

Se realizarán 7 observaciones semestrales y en cada una de las cuales se podría devengar un cupón del 4%, acumulable a vencimiento, con un cupón que podría alcanzar un máximo del 28%, con una rentabilidad mínima acumulada en el periodo del 7,00%.

El nuevo fondo de Liberbank, que integra a Cajastur y Banco CCM, Caja de Extremadura y Caja Cantabria, complementa la gama de garantizados que comercializa la entidad, ofreciendo un producto que tiene la posibilidad de obtener una rentabilidad superior a la de los depósitos tradicionales, asegurándose un pago mínimo al vencimiento del 7% del capital inicial, y que se desarrolla a través de valores conocidos, de elevada capitalización en los mercados bursátiles mundiales.

El fondo apuesta por una cesta diversificada, tanto geográfica como sectorialmente, compuesta por uno de los mayores conglomerados industriales del mundo y pionero en investigación y desarrollo, General Electric (EE UU); una entidad financiera inglesa de larga tradición, Lloyds; una de las mayores compañias eléctricas europeas, Electricité de France (EDF); y la compañía alemana de automoción, líder europeo, BMW.

A criterio informativo detallaremos los Órganos de Gobierno:

El Consejo de Administración de Liberbank esta constituído por:

Liberbank, la nueva entidad que conforman Cajastur, Caja de Extremadura y Caja Cantabria, ha informado que existe la posibilidad de salir a Bolsa para alcanzar el 8% de capital exigido si no logra colocar el 20% de capital entre inversores privados.

Para comprender la actualidad de este banco, de momento tiene previsto una ampliación por importe de 512 millones, que le permitirá elevar el ratio de capital principal por encima del 8%, superando así los requerimientos fijados.

Sin embargo, Liberbank le ha dado prioridad al ingreso de inversores privados y así cerrar su proceso de recapitalización antes del próximo 30 de septiembre, para lo que cuenta con el asesoramiento de Goldman Sachs.

A esta acción la acompaña con otra posibilidad que estudia en caso que no pueda concretar esta primera intención. Salir a bolsa es una alternativa. La entidad no ha alcanzado ningún acuerdo todavía y trabaja en todas las direcciones, por lo que también cuenta con la baza de vender sus participaciones en empresas, “capitalizar beneficios” o pedir ayuda al Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (Frob).

Vale recordar que Liberbank se constituyó tras la ruptura de las tres cajas que la componen y la CAM, por lo que las necesidades de capital exigidas para este grupo se situaron en 519 millones de euros para alcanzar el 10%, aunque las opciones que plantea permiten al grupo rebajar sus necesidades hasta el 8%.

Por su parte, Caja Mediterráneo ha sido intervenida por el Banco de España.

Y un día se hizo oficial, la nueva marca comercial del banco que constituyeron Cajastur, Caja de Extremadura y Caja Cantabria es Liberbank. Esta nueva entidad contará con una red de 1.200 oficinas y 5.500 empleados.

Según se ha informado, la enseña se empleará en los mercados financieros y en la red comercial en los territorios no pertenecientes a las comunidades autónomas originarias de las entidades que se integran en el grupo, actuando como un grupo multimarca.

Además, la razón social del banco de las tres entidades, Effibank, también será reemplazada por la nueva marca comercial Liberbank.

Vale recordar que el banco tiene un volumen de activos de más de 50.000 millones y una una posición de liderazgo en cuatro comunidades autónomas, con una cuota de mercado del 20%.

Liberbank parte de una ratio de eficiencia bruta del 49%, mejor que la media del sector; una tasa de mora a cierre de 2010 del 4,2% (frente al 5,8% de media del sector) y una ratio de cobertura, incluidas garantías, del 148%.

Asimismo, indica que goza de una cómoda situación de liquidez, que se traduce en una disponibilidad hasta 2015 de 2,2 veces los vencimientos del periodo.

A datos a cierre de 2010, goza de un capital principal del 8,4%, contabilizada ya la merma derivada de la provisión del plan de prejubilaciones (más de 200 millones de euros) y los ajustes por pérdida esperada.

Liberbank no ha recibido ninguna aportación pública de la primera edición del Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB), y es el grupo de cajas que tiene un mayor capital principal de entre las uniones de cajas el proceso de reestructuración del sector, incluido el efecto del FROB I en las mismas.

Un dato interesante es que en la segunda prueba de esfuerzo realizadas por la autoridad bancaria europea (EBA), Liberbank parte de un ‘Core capital Tier 1′ del 8,3%, que en el escenario más adverso se situaría en el 6,8% a 31 de diciembre de 2012, incluyendo las medidas de recapitalización.

“Liberbank superaría las exigencias establecidas sin ningún tipo de ayuda pública y sin incluir las provisiones genéricas al situarse su ‘Core Tier 1‘ en el 5,2%”. Dispone de unas provisiones genéricas de 512 millones netos, lo que equivale a un 1,6% de ‘Core Tier 1′.